Що таке CryptoCycleIndex?
CryptoCycleIndex (CCI) – композитний показник ринкового циклу, який поєднує сім джерел даних в одну оцінку 0–100. Його мета – відповісти на одне питання: де ми знаходимось у циклі крипторинку?
Сім компонентів
| Індикатор | Категорія | Що він вимірює |
|---|---|---|
| MVRV Z-Score | Ончейн | Прибутковість власників порівняно з історією |
| Страх і жадібність | Настрої | Емоційний стан ринку |
| RSI (14 днів) | Технічний | Імпульс ціни |
| Тренд MA200 | Технічний | Напрямок довгострокового тренду |
| Ставка фінансування | Деривативи | Рівень плеча та спекуляцій |
| Домінування BTC | Структура ринку | Ротація капіталу |
| Ширина ринку | Структура ринку | Частка топових криптоактивів вище MA200 і з позитивною 90-денною динамікою |
Як працює оцінка
CCI використовує зважену формулу:
- MVRV Z-Score (60%): головний якір. Визначає базову позицію циклу через безперервну нормалізацію.
- Контекстний шар (40%): шість індикаторів, кожен нормалізований до 0–100, після чого вони уточнюють базову оцінку.
Результат – число від 0 до 100:
| Діапазон CCI | Фаза | Інтерпретація |
|---|---|---|
| 0 – 20 | Дно | Історично недооцінений ринок |
| 20 – 40 | Накопичення | Відновлення триває |
| 40 – 60 | Зростання | Здоровий бичачий ринок |
| 60 – 80 | Перегрів | Підвищений ризик |
| 80 – 100 | Пік | Екстремальна оцінка, ризик розвороту |
Модифікатори фази
Крім сирої оцінки CCI, ми визначаємо контекстні модифікатори, які додають нюанс:
- Надзвичайний страх у накопиченні – історично сильна контрінтуїтивна зона накопичення
- Перепроданий RSI у будь-якій фазі – технічний відскок стає ймовірнішим
- Перекуплений RSI у зростанні – ризик короткострокового відкату
- Надзвичайна жадібність у перегріві – підвищена ймовірність корекції
Підтвердження фази
CCI не перемикає фазу після кожного малого руху. Нова фаза показується лише після впевненого виходу індексу за межу, що зменшує шум біля порогів.
Джерела даних
Дані надходять із зовнішніх API та локальних знімків:
- MVRV Z-Score: bitcoin-data.com
- Страх і жадібність: alternative.me
- RSI, домінування BTC, MA200 і ширина ринку: CoinGecko Pro API
- Ставка фінансування: Binance Futures API
CCI є безкоштовним, відкритим і прозорим. Методологія задокументована, а історичні дані доступні на сторінці Історія фаз.