Binance zet een grote stap richting traditionele financiën door direct in Amerikaanse aandelen te stappen. Vanaf nu kunnen gebruikers meer dan 7.000 Amerikaanse aandelen en exchange-traded funds (ETF’s) commissievrij verhandelen, met fractie-aankopen vanaf $5.
Deze stap richt zich op een bestaand probleem bij grensoverschrijdend investeren. Co-CEO Richard Teng vertelde aan Fortune dat Amerikaanse aandelen meer dan de helft van de wereldwijde beurskapitalisatie vertegenwoordigen. Toch hebben buitenlandse beleggers nog steeds te maken met hoge bewaar- en verwerkingskosten bij de aankoop ervan. Binance omzeilt deze knelpunten door handel te laten lopen via broker-dealer Nest Trading, terwijl de actieve bewaring, dividenduitkeringen en corporate acties worden beheerd door Alpaca, gevestigd in New York. Klanten kunnen aankopen financieren met stablecoins zoals USD Coin en USDT, maar ook met BNB en geselecteerde andere digitale activa.
De technische infrastructuur is helder. Wat Binance onderscheidt, is de parallelle tokenisatielaag. Binnen enkele weken komt het bStocks-programma beschikbaar, waarbij aangekochte aandelen worden omgezet in digitale tokens op BNB Chain. Teng beschrijft dit als een brug tussen traditioneel eigendom van aandelen en blockchain-native toepassingen: onmiddellijke afwikkeling (in plaats van de gebruikelijke 1+ dag op Wall Street), 24/7 handel en toegang tot gedecentraliseerde financiële producten zoals leningen en het bieden van onderpand.
De snelheid van afwikkeling is essentieel. Traditionele aandelenhandel wordt via meerdere tussenpersonen op Wall Street binnen 24 uur of langer afgerond. Blockchain-transacties worden bijna direct afgehandeld. Voor handelaren die posities over verschillende markten en tijdzones beheren, of aandeelhouders die aandelen als onderpand in DeFi-protocollen willen gebruiken, betekent dit een aanzienlijk verschil in uitvoering en kapitaalefficiëntie.
Binance staat niet alleen in deze richting. Coinbase biedt al aandelenhandel aan binnen hun strategie voor een “alles-in-één exchange”. Aan de traditionele kant geven institutionele partijen zoals BlackRock Amerikaanse staatsobligaties uit via blockchain-infrastructuur, wat laat zien dat de grens tussen crypto en traditionele financiële infrastructuur snel vervaagt.
De regelgeving blijft echter onduidelijk. Amerikaanse toezichthouders hebben nog geen formeel kader uitgegeven voor getokeniseerde aandelen. De houding van de Securities and Exchange Commission (SEC) ten opzichte van broker-dealers die crypto-naar-aandelenbruggen aanbieden, is nog in ontwikkeling. Binance meldt dat bStocks binnen enkele weken beschikbaar zijn; formele richtlijnen van SEC of FINRA over hoe bewaarbedrijven en afwikkelingsentiteiten getokeniseerde aandelen moeten behandelen, worden nauwlettend gevolgd. Die timing zal, meer dan de lancering zelf, bepalen of dit model op grote schaal kan functioneren.
Binance start met handelen in 7.000+ Amerikaanse aandelen en ETF’s
Binance breidt uit naar traditionele aandelen met meer dan 7.000 Amerikaanse aandelen en ETF’s zonder commissies. Ze introduceren ook getokeniseerde aandelen op BNB Chain voor snellere afwikkeling en DeFi-toepassingen.